今日港币兑换价

来源：观点地产新媒体

观点地产网讯：4月14日晚间，新城市建设发展集团有限公司发布了建议发行可换股票据的公告。

公告指出，4月14日交易时段后，新城市建设发展已同意发行本金总额为5200万港元的可换股票据，可按每股0.073港元兑换为712,328,767股换股股份（可予调整），由独立第三方张小牧认购并以现金支付，将用于潜在收购及投资。

其中，所得款项净额（经扣除相关开支后）预计为5175万港元，可换股股份净值约0.0726港元/股。上述可换股股份将占新城市建设发展于公告日期全部已发行股本的19.71%，占经发行换股股份扩大的全部已发行股本的16.46%。

另据观点地产新媒体报道，2019年2月18日，新城市建设发展间接全资附属公司Very Best Investments Limited向大股东君亿投资有限公司收购Gold Channel Holdings Limited全部股权及股东贷款，总代价为4.5亿元人民币；将以每股0.818港元配发约6.39亿股股份作为收购代价。

来源：金融界网站

金融界网站3月6日讯 港元兑美元跌至7.85的弱方兑换保证水平，为近半年来首见。

时隔半年贬值预期再起！6天内三度逼近7.85 港币怎么了

港元贬值风波再起，连续3个交易日，逼近7.85关口。这也是6个月来，港元兑美元再次出现大幅贬值。

随着港元的贬值压力上升，连日来，港股恒生指数涨幅明显萎缩，指数也持续徘徊在29000点大关下方，而且港股和A股两地股票价差进一步拉大。

此次港元贬值的主要原因之一，就是香港利率Hibor在年初以来的快速下降，两者之间的利差已经拉大到了100个基点左右，使得套利交易大幅增加。

港元为什么再次贬值？港美利差100个基点很重要

这主要源于港美利差的快速扩大。年初以来港元Hibor迅速下降，各个期限的利率价格都快速下跌，而同期美元Libor却变化不大，成为两者利差拉大的主要原因。

以隔夜资金利率来看，从2019年初以来，香港隔夜Hibor从高点4.6039％，直接大幅跳水，一度下跌到了0.2022％的超低水平，即便到3月5日仍在0.7614％，远远低于年初水准。

作为港漂，相信大家都是香港、内地两边浪，还时不时在淘宝上买买买，所以经常要在人民币模式和港币模式中切换。

像圈妹，为了换钱就加了不少微信群，群里每天都有求换汇的小伙伴↓

你缺港币交学费，我要人民币还花呗，大家一拍即合，既省了换钱的手续费，又不用专门跑银行存取钱，多好！

这种事，想必每个港漂们都干过。

但是！现在这种私下换钱的行为都是犯！法！的！

来来来，内地最新政策了解一下。

私下换钱，违法！

前段时间，内地最高人民法院、最高人民检察院发布了《关于办理非法从事资金支付结算业务、非法买卖外汇刑事案件适用法律若干问题的解释》↓

等等，地下钱庄？关我们港漂什么事？

讲真的，关系大了……这条法例里说了两种违法行为：

第一种倒买倒卖外汇，指的是不法分子在国内外汇黑市进行低买高卖，从中赚取汇率差价，说白了就是“换汇黄牛”。

第二种是变相买卖外汇，指以外汇偿还人民币或以人民币偿还外汇、以外汇和人民币互换实现货币价值转换的行为。

这话太绕，说白了就是除了在专业合法的机构（银行，找换店）换汇，其他都是违法的！

对，像圈妹这种在微信群里联系，然后私下换汇，就是标准的违法行为！

辣么，光犯法就完了？没有惩罚？

当然有，一不小心还要坐牢！

会要坐牢吗？

按《刑法》规定：情节严重的，处五年以下有期徒刑或者拘役，并处或者单处违法所得一倍以上五倍以下罚金。

啥算情节严重？

（图片来源：网络）

按最新条例，非法经营数额在500万元以上的，或者违法所得数额在10万元以上的，都认定为“情节严重”。

并且这500万，不是一笔交易值，而是累计数。只要非法换钱累计到500万，就算刑事犯罪了。

其实可以看出来，这条新法主要是针对那种做外汇生意的机构，比如黑店和地下钱庄。

像咱们港漂常用的微信、支付宝、现金小额换汇，目前还没处罚政策出台，暂时安全！

但是吧，私下换汇一直就是在法律边缘试探，一不小心很容易踩过界。

去年，就有留学生在英国帮人换汇，而被当地警察起诉为“洗黑钱”。

而且政策这种东西，总是说来就来，比如之前代购法一出，多少代购狗失业，谁知道以后会不会有针对小额换汇的新处罚呢.....

况且港漂们平时换钱买个保险，交个学费，去LV买个包，算一算数额其实也不小。

（图片来源：网易新闻）

最重要的是，千万不要以为，微信上悄咪咪转个钱没人会知道，现在的转账可都是受到监控的！

小心，换钱有风险……

自2019年1月1日起，个人5万以上交易、20万以上转账，都可能受到大额可疑监控。

比如早就实名认证的微信，一个人名下账户一年转出总额不能超过20万人民币。

去年圈妹就有朋友因为花超了，微信支付用不了！

除了换钱转钱数额限制越来越严，和陌生人换钱也hin不安全啊！谁知道他会不会给你假钞，或者直接卷钱跑了！

尤其新法例一出，人家要是钓鱼执法，你就惨了......

于是问题来了，如何在香港安全地换钱？

圈妹最先想到的就是银行，内地银行、香港银行都可以换外币，不过一般要提前预约。

（图片来源：AM730）

如果嫌麻烦，也可以在深圳过关的口岸换。各个口岸都有外币兑换处，但汇率一般不好。

（图片来源：汇兑通）

除了以上，还可以选择香港满大街的找换店。

但是！找换店的水很深。靠谱的良心找换店和黑店，汇率可能差3-5%！

（图片来源：苹果日报）

来源：Wind资讯

看着中烟香港（6055.HK）上市一个多月最高涨幅超400％，满心欢喜给港股账号里转钱等着“打新”百威亚太，两者都是日常消费品、又都是行业龙头公司，想想就觉得自己离小目标又近了一步。

突然，周六早晨传来百威可能终止上市。

北京时间7月13日凌晨，百威英博（BUD.US）在官方网站表示，将不再推进其亚洲分公司百威亚太的香港IPO。按照原计划，百威亚太将在下周五（7月19日）港交所主板上市，募集98亿美元，如果成功上市目前暂列2019全球最大IPO。

公司称，由于一系列综合因素，百威亚太暂停上市。消息公布后，在美股上市的百威英博股价跌幅一度达到4.9％。

据悉，围绕百威亚太在香港上市的定价问题，公司与摩根大通及摩根士丹利未能达成共识。

根据香港本地媒体的报道，有长线基金因市况及外围经济问题而退出，影响其他机构投资者“压价”或减少认购数量。和大多数港股IPO不一样，百威此次并未引入基石投资者。据知情人士透露，当时百威管理层认为定价合理，自信能够吸引到足够多的机构投资者，不担心认购不足的可能性。

腾讯新闻《一线》表示，现在投行仍在和公司管理层协商，希望能够降低募资额度以及调低定价等方式重新上市，但是截止发稿双方暂未达成共识。

百威亚太短暂的IPO之旅

百威亚太是百威英博所分拆的、主要负责亚洲业务的公司，百威英博在亚太地区的主要市场包括中国、澳大利亚、韩国、印度和越南。

母公司百威英博是全球最大啤酒制造商之一，总部在比利时的鲁汶，全球市场份额超过30％。母公司旗下啤酒品牌众多，全球性品牌包括百威，科罗娜；跨国品牌包括福佳等等；地区性品牌包括凯狮，哈尔滨啤酒等。

5月10日，百威亚太正式向港交所提交了招股申请，并在6月14日和7月2日先后更新了通过聆讯后的招股说明书。

按照原计划，百威亚太此次IPO拟计划发行16.27亿股，其中95％为国际配售，5％作公开发售，招股区间介于每股40港元至47港元，募资总额约为83.35亿美元至97.82亿美元，摩根大通及摩根士丹利担任联席保荐人。

百威亚太自7月5日起开始招股，并在11日中午截止公开发售。根据香港媒体报道，尽管公开发售部分获得约数倍超额认购，但并未如预期一样火爆，发行人和承销商均倾向于将发行价定于招股价区间的中下水平。

IPO“流产”原因

除了不设基石投资者这一举动可能导致招股不利外，还有两大原因可能导致此次IPO失败，一是百威亚太拟将本次募资金额用于偿还母公司债务，这极有可能导致投资者对其增长潜力持有保留态度；二是估值水平高于中国龙头企业。

百威亚太CEO Jan Craps在记者会上表示，选择在香港上市，是因为看好亚太区的啤酒产业发展前景。他说，百威进入中国已经25年，目前中国是全球最大的啤酒市场，全球占比37％。

上市之后，百威集团将间接持有百威亚太84.48％的股份。值得注意的是，本次百威亚太上市所募集的资金将主要用于偿还母公司的贷款。被问及具体多少资金将用于偿还贷款时，Jan Craps表示并不知情。

2016年10月，百威英博花了千亿美元收购全球第二大啤酒酿造企业南非米勒公司（SAB Miller），从此一举成为啤酒行业的巨无霸，业内的其他竞争对手也就只能望其项背了。

同时并购背后的代价非常惨重，百威英博负债累累。截止2018年末，百威英博的杠杆率从2015年的320％增长到360％，净债务高达1028.4亿美元。

那么母公司百威英博到底赚不赚钱呢？

答案是肯定的，2018年母公司营收高达3749亿人民币，净利润达到300亿元左右，百威亚太在中国高端啤酒市场的市场占有率接近50％，同时也是市占率前五品牌中唯一一家在过去5年内呈增长趋势。把百威在亚太地区的业务分拆上市也是看好新兴市场这块肥美的蛋糕。所以百威亚太IPO是一石二鸟，既有利于缓解母公司的债务压力，又可以贡献利润和增速。

数据显示，按照2018年的零售统计，百威亚太是亚太区内最大的啤酒公司，也是盈利最高的啤酒厂商。百威亚太在招股书中披露，2018年营收84.59亿美元，同比增加6.1％。净利14.09亿美元，同比增加30.8％。

有市场统计数据显示，按照百威亚太每股招股价40港元至47港元，百威亚太的市盈率介于38.5倍至45倍。

中泰证券统计了中国上市的啤酒公司2019年预计的市盈率。当中，青岛啤酒为28倍，重庆啤酒34倍，华润啤酒35倍。以上3家中国本土的啤酒龙头企业估值均低于百威亚太。

未上市先蚀息

按招股文件，如公司未能在下周一（15日）出现转机，百威亚太将确定终止上市。对此，百威亚太未作回应。有券商表示，目前已“入飞”孖展认购将会支付最少7日利息，势必“未上市先蚀息”。

耀才证券行政总裁许绎彬指出，无论公司最终作何决定，以孖展认购的投资者都须付利息，加上息率较高，相信散户都要亏损离场。

据港交所今年2月发出的新指引信，上市申请者可使用灵活定价机制下调发售价，最多为招股价范围下限的10％，而毋须触发撤回机制。据指引信，如公司有意变动招股价，须作出各项披露，包括发售价下调公告及补充招股章程。

（综合自：格隆汇、腾讯财经、IPO那些事、一线等）

来源：格隆汇

格隆汇10月31日丨太平洋航运(02343.HK)公布，于2019年10月31日，公司作为担保人及发行人(公司全资附属公司)与联席牵头经办人已就发行人发行本金总额为1.75亿美元的可换股债券订立认购协议。

初步转换价2.40港元(可予调整)转换为公司股本中每股面值0.01美元的普通股，较股份于2019年10月31日联交所所报的收市价溢价31.87%。假设以初步转换价每股2.40港元全数转换可换股债券，则可换股债券将可转换为约5.71亿股(可予调整)股份，占经扩大后已发行股本约10.92%。

债券持有人将有权于2020年1月20日当日或之后至2025年11月30日期间随时将全部或部分可换股债券转换为股份。除非先前已购回及注销、赎回或转换，否则可换股债券将於到期日按其本金额的100%赎回。

扣除佣金及开支后，债券发行的估计所得款项净额约为1.73亿美元。公司现时拟将所得款项用以扩充及更新其小灵便型及超灵便型乾散货船船队(包括协议购买)以及作一般企业用途。

来源：格隆汇

格隆汇1月24日丨汇盈控股(00821.HK)公布，于2017年10月18日，该公司、PAL与担保人订立买卖协议，公司同意购买本金额为1.54亿港元的中国富强可换股债券，可按初步换股价每股中国富强换股股份0.06港元兑换为25.6亿股中国富强换股股份，所涉及的总代价为4亿港元。

此外，根据买卖协议，PAL向公司授出认沽期权，可根据该通函所载条件于认沽期权期限内随时要求PAL按认沽期权价向公司购买相关可换股债券，以7679万港元为限（即中国富强可换股债券本金额50%）。

于2020年1月24日，公司与PAL订立该协议，据此，公司须出售及转让相关可换股债券予PAL，而PAL须购买相关可换股债券及连同一切权利。公司将按认沽期权价2亿港元出售本金额为7679万港元的相关可换股债券。

来源：格隆汇

格隆汇2月24日丨宇华教育(06169.HK)公告，于2024年到期的20.88亿港元0.90%可换股债券换股价调整。根据可换股债券条款及条件第6(C)(3)条所载调整条文，由于末期股息，可换股债券换股价将作出调整。可换股债券换股价由初步换股价每股股份7.1303港元更改为每股股份7.0190港元。

来源：格隆汇

格隆汇2月24日丨五菱汽车(00305.HK)公告，内容有关(其中包括)根据特别授权发行本金总额4亿港元4%可换股贷款票据；以及内容有关(其中包括)兑换本金总额1.5亿港元若干可换股贷款票据。

公司宣布可换股贷款票据兑换价由每股0.70港元调整至每股0.63港元，将自2020年2月24日起生效(倘追溯适用)。

智通财经讯，五菱汽车(00305)公布，于该公布日期，五菱香港已获发行并持有的尚未行使本金额2.5亿港元的4%可换股贷款票据赋予其持有人权利可按初步兑换价每股0.70港元兑换最多约3.57亿股股份。

由于进行供股，根据可换股贷款票据的条款及条件，因供股经调整后的每股兑换价为0.63港元，因供股而行使所有可换股贷款票据尚未行使的本金额附带的兑换权后可予发行股份的经调整后数目约为3.97亿股。

格隆汇4月14日丨新城市建设发展(00456.HK)公布，于2020年4月14日，公司拟向张小牧发行本金额5200万港元的可换股票据，初步兑换价为每股0.073港元，较4月14日收市价折让约17.98%，可悉数获兑换7.12亿股换股股份，占经扩大后公司股份约16.46%。

董事相信，发行可换股票据为公司带来扩大其资本基础且不会触发对现有股东之股权产生任何即时摊薄影响之机遇，亦可加强公司之财务状况，因而为集团发展其现有及未来业务提供营运资金。

估计所得款项净额将约为5175万港元。公司拟将该等所得款项净额用作一般营运资金及用于为公司的潜在收购及投资机遇提供资金。